記者12月13日從中國人民銀行獲悉，近日，中國人民銀行、金融監管總局、國家發(fā)展改革委、民政部、財政部、人力資源社會(huì )保障部、國家衛生健康委、中國證監會(huì )、國家醫保局等九部門(mén)聯(lián)合印發(fā)《關(guān)于金融支持中國式養老事業(yè) 服務(wù)銀發(fā)經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展的指導意見(jiàn)》。

  為深入貫徹黨的二十屆三中全會(huì )和中央金融工作會(huì )議精神，做好養老金融大文章，近日，中國人民銀行、金融監管總局、國家發(fā)展改革委、民政部、財政部、人力資源社會(huì )保障部、國家衛生健康委、中國證監會(huì )、國家醫保局等九部門(mén)聯(lián)合印發(fā)《關(guān)于金融支持中國式養老事業(yè) 服務(wù)銀發(fā)經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展的指導意見(jiàn)》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)《意見(jiàn)》）。

  《意見(jiàn)》以習近平新時(shí)代中國特色社會(huì )主義思想為指導，堅持以人民為中心的發(fā)展思想，牢牢把握健全體系、增進(jìn)福祉的總要求，界定養老金融內涵和外延，明確2028年和2035年養老金融發(fā)展的階段性目標，從支持不同人群養老金融需求、拓寬銀發(fā)經(jīng)濟融資渠道、健全金融保障體系、夯實(shí)金融服務(wù)基礎、構建長(cháng)效機制等五方面提出16項重點(diǎn)舉措。

  《意見(jiàn)》指出，要聚焦不同老齡群體提供多樣化養老金融服務(wù)，支持備老群體做好養老資金儲備和財富規劃，針對農村養老需求加大金融資源傾斜力度。完善金融支持銀發(fā)經(jīng)濟的服務(wù)體系和管理機制，擴大銀發(fā)經(jīng)濟經(jīng)營(yíng)主體和產(chǎn)業(yè)集群發(fā)展的信貸投放，加大直接融資支持力度，拓展多元化資金來(lái)源渠道。

  《意見(jiàn)》強調，要大力發(fā)展養老保險一、二、三支柱，進(jìn)一步推進(jìn)商業(yè)保險年金產(chǎn)品創(chuàng )新，加強養老金融產(chǎn)品設計和投資管理，提升金融服務(wù)適老化水平，加強老年人金融知識宣傳教育和消費權益保護，加大對涉老非法金融活動(dòng)的防范打擊力度。完善制度保障，加強部門(mén)協(xié)作與信息共享，強化貨幣政策、保險監管、融資配套、稅收優(yōu)惠等方面政策支持，強化統計監測和效果評估。

  下一步，中國人民銀行將會(huì )同有關(guān)部門(mén)加快建立養老金融工作落實(shí)機制，緊緊圍繞《意見(jiàn)》要求，全力做好養老金融大文章，助力中國式養老事業(yè)，服務(wù)銀發(fā)經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展。

  附件：

中國人民銀行 金融監管總局 國家發(fā)展改革委 民政部 財政部 人力資源社會(huì )保障部 國家衛生健康委

中國證監會(huì ) 國家醫保局關(guān)于金融支持中國式養老事業(yè) 服務(wù)銀發(fā)經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展的指導意見(jiàn)

  推進(jìn)中國式養老事業(yè)、發(fā)展銀發(fā)經(jīng)濟，事關(guān)國家發(fā)展全局和億萬(wàn)人民福祉。養老金融是綜合運用信貸、保險、債券、股權、理財等金融工具，滿(mǎn)足社會(huì )成員的多樣化養老需求，服務(wù)銀發(fā)經(jīng)濟發(fā)展的一系列金融活動(dòng)總和，包括養老金管理、銀發(fā)經(jīng)濟融資與風(fēng)險管理、養老金融產(chǎn)品和服務(wù)及老年群體金融權益保障等。發(fā)展養老金融是促進(jìn)中國特色金融和養老事業(yè)高質(zhì)量發(fā)展良性循環(huán)的關(guān)鍵著(zhù)力點(diǎn)。為深入貫徹黨中央、國務(wù)院關(guān)于積極應對人口老齡化戰略部署，落實(shí)《國務(wù)院辦公廳關(guān)于發(fā)展銀發(fā)經(jīng)濟增進(jìn)老年人福祉的意見(jiàn)》（國辦發(fā)〔2024〕1號），加快建立完善養老金融體系，全力做好養老金融大文章，現提出如下意見(jiàn)。

  一、總體要求和目標任務(wù)

  以習近平新時(shí)代中國特色社會(huì )主義思想為指導，深入貫徹黨的二十大和二十屆二中、三中及中央金融工作會(huì )議精神，堅持以人民為中心的發(fā)展思想，牢牢把握健全體系、增進(jìn)福祉的總要求，持續加大養老金融資源投入，精準推進(jìn)中國式養老事業(yè)，服務(wù)銀發(fā)經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展，有效助力積極應對人口老齡化國家戰略實(shí)施。

  ——堅持分類(lèi)施策。對于不同年齡階段、不同老年人群，豐富創(chuàng )新針對性金融產(chǎn)品，提供精準高效的養老金融服務(wù)。

  ——堅持市場(chǎng)化、法治化。遵循風(fēng)險可控、商業(yè)可持續原則，滿(mǎn)足養老領(lǐng)域合理融資需求，促進(jìn)實(shí)現長(cháng)期穩健經(jīng)營(yíng)。

  ——堅持目標導向。構建多層次、多元化養老金融體系，不斷提升服務(wù)能力和水平，促進(jìn)中國特色金融和養老事業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的良性循環(huán)。

  到2028年，養老金融體系基本建立，養老金融產(chǎn)品和業(yè)態(tài)逐步豐富，養老金融意識普遍形成，養老金融供給水平有效提升，人民福祉得到有效增進(jìn)。到2035年，各類(lèi)養老金融政策效果充分顯現，養老金融產(chǎn)品和服務(wù)更加精準高效、養老資金投資管理更加成熟穩健，基本實(shí)現中國特色金融和養老事業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的良性循環(huán)。

  二、精準匹配金融產(chǎn)品和服務(wù)，滿(mǎn)足不同階段、不同人群養老金融需求

  （一）聚焦不同老齡群體提供多樣化養老金融服務(wù)。鼓勵金融機構創(chuàng )新金融產(chǎn)品，為不同階段、不同特征老齡群體提供全方位金融服務(wù)。對于可完全自理老年群體，加大康養、文化、旅游、體育、娛樂(lè )等方面的金融供給力度，創(chuàng )新老年旅游保險、意外健康保險等適應老年活動(dòng)需求的保險產(chǎn)品，支持更好社會(huì )參與。對于半自理老年群體，加強金融產(chǎn)品研發(fā)與健康、養老照護等服務(wù)銜接，支持發(fā)展居家社區養老服務(wù)，優(yōu)化養老金融業(yè)務(wù)辦理程序，支持更便捷生活。對于失能失智老年群體，依法依規加大養老機構、康復醫院、醫養結合機構、護理院、安寧療護機構等金融支持力度，鼓勵圍繞托養照護特殊需要設計信托產(chǎn)品，創(chuàng )新優(yōu)化保險理賠條件和方式，支持更有尊嚴生活。

  （二）支持備老群體做好養老資金儲備和財富規劃。增強年輕群體備老意識，積極培育社會(huì )公眾養老金融理念，切實(shí)提高養老金融的認知度和參與度。加快培育投資顧問(wèn)團隊，提供養老金融咨詢(xún)和規劃服務(wù)，結合個(gè)人財務(wù)現狀和預期養老水平測算養老資金需求并設計配置方案。針對中青年群體理財習慣、消費觀(guān)念和收入水平，面向預防性、長(cháng)期性養老需求，研發(fā)吸引力強、兼具穩健性和收益性的養老金融產(chǎn)品。加強特定養老儲蓄、商業(yè)保險年金、養老理財、養老目標基金等多元化金融產(chǎn)品創(chuàng )新，滿(mǎn)足不同風(fēng)險偏好人群的個(gè)性化養老需求。

  （三）針對農村養老需求加大金融資源傾斜力度。圍繞廣大農村人群增加養老財富儲備、便利獲取金融服務(wù)等需求，創(chuàng )新設計簡(jiǎn)單、流程便捷、費用實(shí)惠的養老金融產(chǎn)品。結合金融支持鄉村振興戰略，通過(guò)優(yōu)化銀行卡助農取款服務(wù)、送金融服務(wù)進(jìn)村等方式，為農村老年群體提供養老金查詢(xún)、存取款等基礎金融便捷服務(wù)。加大金融資源傾斜力度，支持鄉村旅居式養老服務(wù)等農村特色養老產(chǎn)業(yè)發(fā)展，推動(dòng)農村養老服務(wù)設施建設和網(wǎng)絡(luò )布局，加快補齊農村養老服務(wù)短板。

  三、加大養老金融供給力度，拓寬銀發(fā)經(jīng)濟融資渠道

  （四）完善金融支持銀發(fā)經(jīng)濟的服務(wù)體系和管理機制。鼓勵銀行業(yè)金融機構建立養老金融事業(yè)部、特色分（支）行等養老金融專(zhuān)營(yíng)機構。支持銀行業(yè)金融機構結合自身職能定位，制定專(zhuān)項養老信貸政策，在資源配置、授信審批、內部資金轉移定價(jià)、績(jì)效考核等方面給予傾斜，有效激發(fā)分支機構和基層人員動(dòng)能，切實(shí)增加銀發(fā)經(jīng)濟金融供給。

  （五）擴大銀發(fā)經(jīng)濟經(jīng)營(yíng)主體和產(chǎn)業(yè)集群發(fā)展的信貸投放。鼓勵銀行業(yè)金融機構深入分析養老服務(wù)發(fā)展趨勢和銀發(fā)經(jīng)濟經(jīng)營(yíng)業(yè)態(tài)，創(chuàng )新融資服務(wù)模式，加大對老年用品和服務(wù)供給、養老基礎設施建設和適老化改造、智能助老設備設計研發(fā)等信貸支持。鼓勵金融機構結合自身定位和業(yè)務(wù)優(yōu)勢，主動(dòng)對接各都市圈、城市群發(fā)展規劃，為銀發(fā)經(jīng)濟產(chǎn)業(yè)園區企業(yè)提供融資融智服務(wù)。鼓勵金融機構支持有條件的地區試點(diǎn)培育銀發(fā)經(jīng)濟龍頭企業(yè)。鼓勵金融機構開(kāi)發(fā)符合各類(lèi)經(jīng)營(yíng)主體特點(diǎn)和發(fā)展需求的金融產(chǎn)品和服務(wù)，支持民營(yíng)企業(yè)深度參與銀發(fā)經(jīng)濟。在風(fēng)險可控前提下，探索銀發(fā)經(jīng)濟全產(chǎn)業(yè)鏈融資支持模式。支持銀行業(yè)金融機構在依法合規、風(fēng)險可控、不改變養老服務(wù)機構性質(zhì)和用途的前提下，創(chuàng )新以養老服務(wù)領(lǐng)域經(jīng)營(yíng)主體有償取得的土地使用權、產(chǎn)權明晰的房產(chǎn)、養老設施等固定資產(chǎn)為抵押，應收賬款、知識產(chǎn)權等權益質(zhì)押的信貸產(chǎn)品。

  （六）加大銀發(fā)經(jīng)濟直接融資支持力度。鼓勵和支持業(yè)務(wù)模式成熟、經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jì)穩定、規模較大、具有行業(yè)代表性的銀發(fā)經(jīng)濟企業(yè)在主板上市。支持符合條件的銀發(fā)經(jīng)濟中小企業(yè)在創(chuàng )業(yè)板、北京證券交易所、全國中小企業(yè)股份轉讓系統上市或掛牌融資。支持符合條件的已上市銀發(fā)經(jīng)濟企業(yè)通過(guò)發(fā)行股份等方式進(jìn)行再融資和并購重組。用好區域性股權市場(chǎng)，為非上市銀發(fā)經(jīng)濟企業(yè)非公開(kāi)發(fā)行、轉讓證券提供服務(wù)。支持相關(guān)經(jīng)營(yíng)主體通過(guò)發(fā)行公司信用類(lèi)債券融資。積極發(fā)揮中債信用增進(jìn)公司等專(zhuān)業(yè)債券信用增進(jìn)機構作用，為中小銀發(fā)經(jīng)濟企業(yè)發(fā)債提供增信支持。在依法合規、風(fēng)險可控的前提下，審慎有序探索銀發(fā)經(jīng)濟領(lǐng)域資產(chǎn)證券化，探索已證券化資產(chǎn)的還原計算。

  （七）拓展多元化資金來(lái)源渠道。研究創(chuàng )設養老專(zhuān)項金融債券、養老主題金融債券，募集資金主要用于養老相關(guān)領(lǐng)域。鼓勵各類(lèi)資金在依法合規前提下，積極科學(xué)配置銀發(fā)經(jīng)濟領(lǐng)域相關(guān)股權、股票、債券、指數基金等多種形式資產(chǎn)，鼓勵金融機構通過(guò)多種方式加大對銀發(fā)經(jīng)濟融資支持與綜合化服務(wù)力度。支持保險公司在堅守職能定位、依法依規、風(fēng)險可控、財務(wù)可持續的前提下，科學(xué)布局、合理規劃，參與養老社區和養老服務(wù)機構建設。引導社會(huì )資本投資養老相關(guān)產(chǎn)業(yè)。

  四、健全金融保障體系，促進(jìn)養老財富儲備和保值增值

  （八）大力發(fā)展養老保險一、二、三支柱。完善基本養老保險基金投資政策，引導各省份合理提高基本養老保險基金委托投資運作規模。逐步擴大基本養老保險基金投資運營(yíng)相關(guān)服務(wù)機構范圍，增加投資管理人類(lèi)別和數量，將更多符合條件的養老金管理機構納入基本養老保險基金投資管理人名單。推動(dòng)企業(yè)年金提質(zhì)擴面，鼓勵各類(lèi)有條件、有意愿的企業(yè)建立企業(yè)年金。在全國全面實(shí)施個(gè)人養老金制度，逐步豐富個(gè)人養老金賬戶(hù)可投資品類(lèi)，落實(shí)好相關(guān)稅收政策。支持金融機構研發(fā)符合參加人養老需求、具有長(cháng)期限特征且具有一定收益率的個(gè)人養老金專(zhuān)屬產(chǎn)品，支持開(kāi)辦個(gè)人養老金業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行開(kāi)發(fā)專(zhuān)屬個(gè)人養老金儲蓄產(chǎn)品。完善個(gè)人養老金提前支取機制，保障參加人特殊需求。

  （九）進(jìn)一步推進(jìn)商業(yè)保險年金產(chǎn)品創(chuàng )新。支持保險公司發(fā)揮養老風(fēng)險保障和養老資金長(cháng)期管理等優(yōu)勢，創(chuàng )新推出具有投保便捷、期限合理、保障適度、安全穩健等特點(diǎn)的產(chǎn)品。鼓勵保險機構統籌保險產(chǎn)品與健康、養老服務(wù)，將老年人預防保健、健康管理、醫療巡診、家庭病床、居家醫療、康復、護理等納入保障范圍，扎實(shí)推進(jìn)人壽保險與商業(yè)長(cháng)期護理保險責任轉換業(yè)務(wù)試點(diǎn)，探索提供“醫、護、康、養、居”一體化的養老金融綜合解決方案。積極發(fā)展商業(yè)健康保險，鼓勵開(kāi)發(fā)符合老年人健康風(fēng)險保障需求的保險產(chǎn)品。按規定探索推進(jìn)醫療保障信息平臺與商業(yè)健康保險信息平臺信息共享。更好發(fā)揮商業(yè)保險在多層次長(cháng)期護理保障體系中的作用。支持將家庭養老床位、居家養老上門(mén)服務(wù)納入養老服務(wù)機構綜合責任保險產(chǎn)品。鼓勵養老保險公司加大商業(yè)養老金產(chǎn)品創(chuàng )新力度。鼓勵各地積極引入保險機制，為老年人交納預收費提供風(fēng)險保障。

  （十）加強養老金融產(chǎn)品設計和投資管理。創(chuàng )新探索現金流穩定、支取靈活的養老金融產(chǎn)品。穩妥有序推進(jìn)商業(yè)養老金融業(yè)務(wù)試點(diǎn)，擴大特定養老儲蓄、養老理財試點(diǎn)。適度提高養老理財產(chǎn)品流動(dòng)性，依托現有市場(chǎng)及金融基礎設施，穩妥有序建立完善產(chǎn)品轉讓、質(zhì)押交易登記等服務(wù)機制，滿(mǎn)足投資者流動(dòng)性需求。鼓勵信托公司通過(guò)開(kāi)展定制化的家族信托、家庭服務(wù)信托、保險金信托等財富管理服務(wù)信托業(yè)務(wù)，更好服務(wù)居民養老規劃。支持有條件的資管機構探索設立養老資管專(zhuān)職部門(mén)。鼓勵養老資管產(chǎn)品配置股權、股票、債券等資產(chǎn)，提高權益類(lèi)資產(chǎn)配置比重，提升業(yè)績(jì)收益水平。支持養老金融產(chǎn)品投資與養老特征相匹配的長(cháng)期優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，如國家重大項目或國有重點(diǎn)企業(yè)改制上市等。支持建立養老金融產(chǎn)品多重風(fēng)險緩釋機制，規范運用收益平滑基金，優(yōu)化產(chǎn)品估值規則，降低養老資金配置風(fēng)險。引導企業(yè)年金受托管理人提升資產(chǎn)配置能力，鼓勵各類(lèi)養老金管理機構建立健全3年以上長(cháng)周期考核機制。

  五、夯實(shí)金融服務(wù)基礎，提升老年人便利度和安全感

  （十一）提升金融服務(wù)適老化水平。鼓勵銀行業(yè)金融機構科學(xué)合理布局網(wǎng)點(diǎn)，增加老年居民密集社區的網(wǎng)點(diǎn)配置。加強物理網(wǎng)點(diǎn)適老化改造，合理配置老年輔助設備，保留并完善人工服務(wù)，設置老年客戶(hù)服務(wù)專(zhuān)區、綠色服務(wù)通道和愛(ài)心專(zhuān)座等設施。打造適老版手機銀行APP，提升線(xiàn)上服務(wù)適老化水平。進(jìn)一步優(yōu)化支付服務(wù)，滿(mǎn)足老年人紙質(zhì)存折、存單、現金等業(yè)務(wù)需求，提高養老金發(fā)放等現金服務(wù)辦理效率，推進(jìn)移動(dòng)支付工具適老化改造。在依法合規、風(fēng)險可控前提下，鼓勵簡(jiǎn)化、優(yōu)化業(yè)務(wù)流程，提升老年人金融服務(wù)體驗。

  （十二）加強老年人金融知識宣傳教育和消費權益保護。采取多種方式加大老年人基礎金融知識和防詐騙知識宣傳普及力度，提升老年人基本金融素養，增強防范電信詐騙、非法集資、假幣侵蝕的意識和能力。進(jìn)一步規范金融營(yíng)銷(xiāo)宣傳行為，對故意夸大收益、對資管類(lèi)產(chǎn)品承諾保本、隱形捆綁搭售等未履行如實(shí)告知義務(wù)誤導老年消費者等行為，加大處罰力度。常態(tài)化開(kāi)展拒收現金綜合整治，依法對拒收現金行為進(jìn)行處罰，持續優(yōu)化現金服務(wù)與現金支付環(huán)境。

  （十三）加大對涉老非法金融活動(dòng)的防范打擊力度。加強防范網(wǎng)絡(luò )欺詐監控機制建設，對老年人大額轉賬匯款充分提示風(fēng)險，詳細問(wèn)詢(xún)客戶(hù)匯款用途，嚴格甄別陪同人員身份，指導客戶(hù)按真實(shí)意愿辦理，切實(shí)防范詐騙。進(jìn)一步規范養老相關(guān)金融創(chuàng )新，落實(shí)監管全覆蓋要求，強化日常監督管理。管好養老領(lǐng)域各類(lèi)金融活動(dòng)，嚴防以養老金融之名的偽創(chuàng )新和非法金融活動(dòng)。強化對養老機構預收費監管，嚴防一般商事行為異化為非法金融活動(dòng)。加大風(fēng)險排查力度，依法打擊以養老服務(wù)為名的非法集資活動(dòng)，守好老年人的“錢(qián)袋子”。

  六、完善制度保障，構建養老金融發(fā)展長(cháng)效機制

  （十四）強化組織領(lǐng)導。中國人民銀行、金融監管總局聯(lián)合牽頭相關(guān)部門(mén)建立養老金融工作落實(shí)機制，加強部門(mén)協(xié)作與信息共享，定期調度、通報工作進(jìn)展情況，研究解決問(wèn)題，推動(dòng)政策落地。中國人民銀行各省級分行、各金融監管局要會(huì )同相關(guān)部門(mén)加強省級工作聯(lián)系對接，推進(jìn)政策落地落細。各金融機構要成立由單位負責同志為組長(cháng)的養老金融服務(wù)工作小組，明確牽頭部門(mén)、制定工作措施，統籌抓好養老金融各項政策落實(shí)。

  （十五）強化政策支持。發(fā)揮貨幣政策工具總量和結構雙重功能，運用普惠養老專(zhuān)項再貸款引導金融機構擴大養老領(lǐng)域信貸投放。健全與商業(yè)保險年金業(yè)務(wù)特點(diǎn)和風(fēng)險管控要求相適應的監管制度體系，完善個(gè)人養老金保險產(chǎn)品相關(guān)監管規定，探索優(yōu)化對銷(xiāo)售行為的監管政策，提升個(gè)人養老金不同類(lèi)別產(chǎn)品監管政策的協(xié)調性。鼓勵有條件的地方建立完善融資配套政策，支持金融機構擴大養老領(lǐng)域信貸投放，并向中小養老機構傾斜。落實(shí)好養老金融相關(guān)稅收優(yōu)惠政策。

  （十六）強化統計監測和效果評估。建立養老金融相關(guān)領(lǐng)域統計制度，各部門(mén)加強數據共享，全面準確反映金融支持情況，為科學(xué)決策夯實(shí)數據基礎。鼓勵各地結合實(shí)際，探索開(kāi)展養老金融政策效果評估并加強結果運用，引導金融機構加大支持力度，促進(jìn)養老金融業(yè)務(wù)加快發(fā)展。中國人民銀行各省級分行、各金融監管局要及時(shí)總結養老金融工作進(jìn)展、存在問(wèn)題，提出政策建議，定期提交工作報告。

中國人民銀行

金融監管總局

國家發(fā)展改革委

民政部

財政部

人力資源社會(huì )保障部

國家衛生健康委

中國證監會(huì )

國家醫保局

2024年12月8日